Синдицированный кредит – займ, для выдачи которого объединяются несколько банков. Банки действуют в рамках единого соглашения и финансируют крупномасштабные проекты, которые не могут поддержать в одиночку: не хватает денег или ликвидности. Синдицированные кредиты уменьшают финансовые риски кредиторов.
1 февраля 2018 года в России вступил в силу новый закон, который упрощает процесс создания банковских синдикатов, регулирует их отношения и помогает получать господдержку. Кредиты актуальны для корпораций: раньше дешевые синдицированные кредиты можно было получить за границей, после введения санкций объемы таких займов резко снизились.
Однако не только санкции повлияли на уменьшение таких кредитов – их количество резко упало после кризиса 2008 года. Для сравнения: в 2007 году организации получили 160 синдицированных кредитов, в 2009 их количество уменьшилось до 20 и за следующие 8 лет не поднималось выше сотни в год. Существенный спад.
Новый закон призван исправить положение: крупные займы помогают корпорациям развиваться, улучшая экономическое положение страны. По заявлению инициаторов проекта, банковские синдикаты будут отдавать приоритет кредитованию высокотехнологичных производств. Минимальная сумма займа по синдицированному кредиту – 3 миллиарда рублей.
Однако на деле все оказывается не так просто, замечают эксперты. В России получение кредита оказывается слишком многоступенчатым и усложненным, не готовым для массового применения. Между тем именно с этим проектом Правительство РФ хочет выйти на годовой экономический рост в 3-4%.
Схема выглядит так:
- Внешэкономбанк (ВЭБ) запускает «фабрику проектного финансирования» и становится главным звеном синдиката.
- Заёмщик получает синдицированный займ – главные риски берёт на себя ВЭБ, подключаются другие инвесторы.
- ВЭБ передает свою часть займа полностью дочернему предприятию СОПФ - ООО "Специализированное общество проектного финансирования», которое выпускает облигации под государственные гарантии (пока СОПФ только выкупает требования по кредиту, с 1 июня сможет само выступать кредитором вместо ВЭБ).
- В случае невыплаты кредита государство закрывает долги по облигациям, если все идёт хорошо – получает прибыль.
Минимальная сумма займа – 3 миллиарда. Срок кредитования по этой схеме – не более 20 лет. Синдицированный кредит составляет 80% от финансирования проекта, остальные 20 должен заплатить основатель проекта или инвесторы (не банки).
Условия для получения кредита кажутся выгодными: установлена максимальная плавающая ставка – период её действия оговаривается в договоре (банки не смогут устанавливать процент выше, могут только снижать). Если ставка всё-таки выросла – это средний показатель, меняется для всей страны – государство компенсирует затраты из своих средств.
Пока непонятно, заработает ли проект, и как это будет реализовываться на деле. В любом случае, на физические лица и на онлайн микрозаймы на карту этот закон не распространяется – клиенты МФО могут спать спокойно.
